- · XNUMX€DEX perpetuo basato sull'ottimismo incentrato sui professionisti con opzioni e RFQ.
- · XNUMX€Offre oltre 12 mercati spot e oltre 12 contratti perpetui con leva finanziaria fino a 20x.
- · XNUMX€Supporta più di 4 opzioni sottostanti, tra cui BTC, ETH, SOL e HYPE.
- · XNUMX€Livelli di commissioni dinamici basati sul volume di 28 giorni o sullo staking DRV.
- · XNUMX€Il sistema RFQ consente quotazioni private per transazioni di grandi dimensioni o multi-leg.
- · XNUMX€Interfaccia modulare simile a CEX con layout personalizzabile e sottoconti.
- · XNUMX€Corrispondenza off-chain con regolamento on-chain sul rollup dell'ottimismo.
- · XNUMX€I Vault e lo staking DRV offrono ulteriori opportunità di rendimento.
Mentre la concorrenza tra i DEX perpetui continua ad aumentare, con nuove piattaforme che entrano nel mercato e vecchi exchange che cambiano marchio o si aggiornano per offrire derivati, anche Lyra si è evoluta in Derive, un DEX perpetuo con un approccio notevolmente diverso.
Mentre la maggior parte delle piattaforme si concentra principalmente sull'offerta di derivati standard e, in alcuni casi, sul trading con leva finanziaria di asset reali on-chain, Derive ha intrapreso una direzione più in linea con i trader professionisti. La sua enfasi principale è sul trading di opzioni e sull'inclusione di una funzione RFQ, non comunemente disponibile sulla maggior parte dei DEX perpetui. In questa recensione di Derive, abbiamo testato la piattaforma per valutarne le funzionalità, la struttura delle commissioni, le opzioni di finanziamento e l'esperienza di trading complessiva, in modo che possiate comprendere meglio come si rivolge al suo pubblico di riferimento e se soddisfa le vostre esigenze di trading.
| Statistiche | Derivare |
|---|---|
| 🚀 Fondata | 2024 |
| 🌐Sede centrale | Australia |
| 🔎 Fondatore | Nick Forster |
| 👤 Utenti attivi | 22K + |
| 🪙 Criptovalute supportate | 12+ |
| 🪙 Contratti futures | 12+ |
| 🪙 Opzioni supportate | 4+ |
| 🔁 Rete supportata | 5+ |
| 🔁 Commissioni spot (creatore/acquirente) | 0.15% / 0.15% |
| 🔁 Commissioni future (maker/taker) | 0.01% / 0.03% |
| 🔁 Commissioni sulle opzioni (maker/taker) | 0.01% / 0.03% |
| 📈 Leva massima | 20x |
| 🕵️ Verifica KYC | Non richiesto |
| App per dispositivi mobili | Non |
| ⭐ Valutazione | N/A |
Panoramica di Derive Exchange
Derivare, originariamente nota come Lyra, è stata fondata nel 2021 da Nick Forster, ex trader di opzioni. È nata come una piattaforma di trading di opzioni decentralizzata basata sulla blockchain Optimism, con un obiettivo chiaro: portare il trading di opzioni strutturato e sofisticato, comunemente utilizzato nella finanza tradizionale, nella DeFi, dove tali strumenti erano ancora limitati.
Con la maturazione del mercato, anche le aspettative degli utenti sono cambiate. I trader non erano più soddisfatti dei prodotti di opzioni standalone. Volevano un ambiente di derivati più completo, in grado di supportare più strategie all'interno di un'unica piattaforma. Questo cambiamento nella domanda ha portato direttamente alla transizione di Lyra a Derive. Il rebranding non è stato di facciata. Rifletteva una più ampia espansione dell'offerta, progettata per supportare opzioni su criptovalute, derivati perpetui e trading spot in un'infrastruttura unificata.
Sebbene la piattaforma rimanga principalmente orientata ai trader professionisti attraverso le sue opzioni e la funzionalità RFQ, offre anche accesso a oltre 12 asset spot, principalmente le principali coppie di criptovalute. Questi mercati spot prevedono commissioni competitive, con commissioni sia per gli ordini maker che per quelli taker pari allo 0.15%.
Sul fronte dei derivati, gli utenti possono negoziare più di 12 contratti perpetui, con leva finanziaria fino a 20x. Anche in questo caso, le commissioni rimangono relativamente basse, fissate allo 0.01% per i maker e allo 0.03% per i taker. In termini di attività, Derive registra una media volume di scambi giornalieri perp di circa $ 36.75 milioni+Per coloro che si concentrano sulle opzioni, Derive attualmente supporta più di 4 asset sottostanti, tra cui BTC, ETH, SOL e HYPE, con volume nozionale cumulativo delle opzioni superiore a $ 12.59 miliardi.
L'aggiunta della funzionalità RFQ rafforza ulteriormente questo posizionamento, consentendo ai trader più grandi di richiedere quotazioni personalizzate ed eseguire ordini di importo considerevole con uno slippage minimo, senza dover fare affidamento sui book degli ordini pubblici. Su Derive, gli utenti hanno anche accesso a opzioni di guadagno, tra cui Derive Vaults e lo staking del token DRV nativo, offrendo ulteriori opportunità di rendimento oltre al trading attivo.
Considerando la struttura di trading complessiva, comprese commissioni, leva finanziaria e gamma di prodotti, la piattaforma si posiziona chiaramente verso trader professionisti e istituzioni. È progettata per strategie come il trading sulla volatilità, la copertura strutturata e le strutture di leva finanziaria non liquidabili. L'attenzione è meno rivolta all'esposizione speculativa alle altcoin e più rivolta a strategie di capitale efficiente per gli asset principali.
Pro e contro di Derive Exchange
| 👍 Pro di Derive Exchange | 👎 Contro di Derive Exchange |
|---|---|
| ✅ Trading di opzioni potente con supporto RFQ | ❌ Limitato solo alle principali criptovalute |
| ✅ Interfaccia di trading pulita e modulare simile a CEX | ❌ Ordini avanzati come OCO non disponibili |
| ✅ Sottoconti per la separazione di strategia e rischio | ❌ Leva finanziaria massima limitata a 20x |
| ✅ Commissioni spot basse allo 0.15% per maker e taker | ❌ Nessuna azione o merce tokenizzata |
| ✅ Commissioni su futures e opzioni pari allo 0.01% maker / 0.03% taker | ❌ Non completamente senza gas |
| ✅ Il token DRV supporta sconti sulle commissioni di staking e trading | |
| ✅ Caveau e picchettamento per un rendimento extra |
Inizia a fare trading su Derive!
KYC e registrazione di Derive Exchange
Derive è un DEX perpetuo e una delle sue caratteristiche principali è che consente agli utenti di fare trading direttamente tramite il proprio portafoglio Web3, senza richiedere la verifica KYC o lunghe procedure di configurazione. Ecco come creare un account su Derive per iniziare.
Passo 1: Inizia visitando il funzionario Derivare sito web nel tuo browser. Nella home page, clicca su "Entra nell'app" pulsante per aprire la dashboard di trading.
Passo 2: Dopo aver caricato la piattaforma, individuare il "Connect" opzione sullo schermo e selezionala per iniziare a collegare il tuo portafoglio.
Passo 3: Scegli il portafoglio Web3 che desideri utilizzare con Derive. Poiché la piattaforma opera su Ethereum e altre reti EVM, puoi connettere qualsiasi portafoglio compatibile con EVM che utilizzi attualmente.
Passo 4: Una volta selezionato, apparirà una richiesta di connessione al portafoglio. Clicca su “Verifica portafoglio”, quindi conferma la richiesta di firma direttamente all'interno del tuo portafoglio per autorizzare l'accesso.
Passo 5: Dopo aver completato la verifica, rivedere i termini della piattaforma e fare clic "Accetta e continua" per completare il processo di configurazione.
Una volta connesso il tuo portafoglio Web3 a Derive, puoi utilizzare una qualsiasi delle reti supportate per depositare fondi e iniziare a utilizzare le funzionalità di trading della piattaforma.
Prima di procedere, prenditi un momento per verificare se l'accesso è limitato nella tua area geografica. Puoi utilizzare il nostro strumento di verifica dei paesi con restrizioni per Derive Exchange per verificare l'idoneità prima di effettuare depositi sul tuo conto.
🌍 Verifica gratuita del paese di scambio Derive
A causa delle normative, Derive non supporta tutti i Paesi. Per assicurarti di essere idoneo a utilizzare la piattaforma, utilizza il nostro strumento gratuito di verifica dei Paesi di Derive Exchange.
Inserisci il tuo Paese e verifica se puoi utilizzare la piattaforma o se il tuo Paese è soggetto a restrizioni.
Reti supportate
Derive supporta attualmente cinque reti: Ethereum, Arbitrum, HyperEVM, Base e OP. Ciò significa che puoi collegare il tuo portafoglio contenente fondi su una qualsiasi di queste reti e utilizzarlo per finanziare il tuo account Derive.
Inizia a fare trading su Derive!
Derive Exchange Trading
Il trading su Derive è progettato per i trader attivi, offrendo un'interfaccia simile a CEX, modulare e personalizzabile. È possibile scegliere tra la Modalità Base, che offre un layout pulito con grafici TradingView, order book, feed di trading e pannello degli ordini, oppure creare un Layout Personalizzato utilizzando i Blocchi di Trading trascinabili.
L'esecuzione è rapida, con un matching off-chain inferiore al millisecondo, alimentato da un motore Rust e un regolamento on-chain basato sul suo rollup basato su Optimism, mantenendo bassi i costi del gas.
Derive supporta anche i sottoconti, consentendo di separare le strategie e gestire il rischio in modo indipendente. Il trading spot supporta solo ordini di mercato e limite, mentre i derivati aggiungono le tipologie Stop e Take Profit, sebbene ordini avanzati come Iceberg e OCO non siano disponibili.
Trading a pronti
Il mercato spot di Derive offre attualmente oltre 12 asset, principalmente le principali criptovalute. Non è disponibile il trading a margine, quindi tutte le operazioni sono interamente finanziate senza leva finanziaria. L'offerta spot rimane minima e focalizzata, coprendo solo le funzionalità principali necessarie per un'esecuzione semplice.
Trading su futures
Il mercato futures perpetuo di Derive offre oltre 12 contratti, principalmente incentrati sulle principali criptovalute, con una leva finanziaria fino a 20x a disposizione dei trader. La gamma di prodotti rimane strettamente focalizzata sulle criptovalute, senza esposizione ad azioni tokenizzate, materie prime o altri asset del mondo reale. Ciò significa che le opportunità di copertura incrociata tra asset sono limitate, in particolare per i trader professionisti che potrebbero preferire strumenti di mercato più ampi durante i periodi di elevata volatilità.
Trading Opzioni
Il mercato delle opzioni di Derive supporta oltre 4 asset sottostanti, tra cui BTC, ETH, SOL e HYPE. L'interfaccia mostra una catena di opzioni completa, con call e put organizzate per prezzo di esercizio e data di scadenza. Ogni contratto mostra i prezzi bid e ask, la volatilità implicita, il delta e i valori mark, consentendo ai trader di valutare prezzi e rischio a colpo d'occhio. Le diverse scadenze sono elencate in alto per una rapida consultazione. Il lato destro contiene il pannello degli ordini, insieme ai dettagli del payoff, ai dati sulle greche e alle recenti attività di trading, mantenendo un layout strutturato e professionale.
Metodi di deposito e prelievo di Derive Exchange
Derive attualmente supporta depositi e prelievi solo tramite reti crittografiche. Gli utenti non possono finanziare i propri conti direttamente tramite exchange centralizzati, bonifici bancari o carte di debito e di credito.
La piattaforma supporta oltre 5 reti, principalmente basate su EVM. I trader possono collegare un portafoglio Web3 compatibile e depositare asset supportati come ETH, HYPE, USDC, BTC, AAVE, DRV e altri. Una volta depositati, questi asset vengono mantenuti sul conto e utilizzati come garanzia per aprire e gestire posizioni sui mercati spot, perpetui o delle opzioni.
I prelievi seguono la stessa struttura, consentendo agli utenti di trasferire fondi direttamente da Derive al proprio portafoglio Web3 connesso tramite le reti supportate.
Inizia a fare trading su Derive!
Commissioni di cambio Derive
Ecco una rapida panoramica delle commissioni che dovrai sostenere su Derive, tra cui commissioni di negoziazione, costi di deposito e prelievo e spese aggiuntive come commissioni di liquidazione e commissioni relative alle opzioni.
Commissioni di trading
Derive segue una struttura tariffaria dinamica anziché fissa. Le commissioni di trading vengono ridotte in base al volume di trading di un utente negli ultimi 28 giorni, alla quota di volume negli ultimi 28 giorni o all'importo di DRV investito sulla piattaforma.
Per il trading spot, le commissioni partono dallo 0.15% sia per gli ordini maker che taker. Sui derivati e le opzioni, le commissioni partono dallo 0.01% per gli ordini maker e dallo 0.03% per gli ordini taker. Al livello più alto, gli utenti possono ricevere sconti fino al 100% sulle commissioni maker su tutti i mercati, oltre a sconti fino al 75% sulle commissioni taker.
Commissioni spot
0.15% Creatore
0.15% acquirente
Commissioni future
0.01% Creatore
0.03% acquirente
Opzioni Commissioni
0.01% Creatore
0.03% acquirente
Commissioni sui depositi e prelievi
Derive non applica commissioni a livello di protocollo su depositi o prelievi. Gli utenti pagano solo le commissioni di rete, che variano a seconda della blockchain utilizzata. Le transazioni su Ethereum possono essere relativamente costose, mentre le reti Layer 2 come OP, Arbitrum e Base offrono costi inferiori. Le commissioni di HyperEVM rimangono relativamente basse.
Inizia a fare trading su Derive!
Prodotti e servizi di scambio derivati
Diamo ora un'occhiata ai prodotti e alle funzionalità aggiuntive offerti da Derive, oltre ai suoi mercati principali di trading spot, perpetuo e di opzioni.
Interfaccia commerciale
L'interfaccia di trading di Derive è progettata per essere strutturata e professionale fin dal primo momento. Gli utenti possono negoziare oltre 12 asset spot, oltre 12 contratti perpetui con leva finanziaria fino a 20x e oltre 4 opzioni sottostanti. Il layout può essere semplificato tramite la Modalità Base o personalizzato tramite Blocchi di Trading trascinabili, a seconda delle preferenze.
I grafici sono basati su TradingView, rendendo l'analisi tecnica fluida e intuitiva all'interno della stessa schermata. I book degli ordini e i feed di trading in tempo reale sono disponibili accanto al pannello degli ordini, in modo che l'esecuzione e la profondità di mercato siano sempre visibili. Gli ordini vengono abbinati off-chain e on-chain, garantendo un'esecuzione rapida e costi del gas costantemente bassi.
Gettone DRV
DRV è il token nativo di utilità e governance di Derive, con una fornitura fissa di 1.5 miliardi e nessuna futura coniazione. Se fai trading attivamente sulla piattaforma, detenere DRV può ridurre le commissioni su spot, perps e opzioni. Una parte dei ricavi del protocollo viene allocata ai riacquisti mensili di DRV, che possono supportare il valore a lungo termine. Con lo staking di DRV, ottieni anche diritti di governance e influenza sulle decisioni del protocollo.
Caricamento in corso ...
Classifica #Simbolo di token
-
Il massimo storico
-
Prezzo Corrente
-
Market Cap
-
Rifornimento totale
-
Staking
Se possiedi DRV, puoi effettuare lo staking per guadagnare fino al 3.85% di APY, con ricompense distribuite in stDRV. Lo staking ti offre sconti sulle commissioni e potere di voto per la governance. Tieni presente che l'annullamento dello staking richiede un periodo minimo di 28 giorni, quindi il tuo capitale rimane bloccato per tutto questo periodo. Prima di effettuare lo staking, dovresti considerare le tue esigenze di liquidità e i tuoi piani di trading attivi, soprattutto se fai affidamento su garanzie flessibili.
Statistiche
Derive offre una dashboard dedicata alle statistiche, dove è possibile monitorare il livello degli strumenti e l'attività di mercato complessiva. È possibile monitorare volumi nozionali, open interest, operazioni, liquidazioni, ricavi e dati di staking. Questo aiuta a valutare le condizioni di liquidità, lo stato del protocollo e l'attività complessiva prima di impegnare capitale o eseguire operazioni più consistenti.
RFQ
La funzione RFQ consente di richiedere quotazioni personalizzate anziché affidarsi esclusivamente al book ordini pubblico. È possibile creare operazioni strutturate utilizzando lo Strategy Builder e inviarle privatamente. I market maker rispondono con prezzi competitivi, aiutandoti a ridurre lo slippage su posizioni di grandi dimensioni. Se operi su asset di grandi dimensioni o utilizzi strategie di opzioni multi-leg, la RFQ può migliorare la qualità dell'esecuzione e il controllo dei prezzi.
Vaults
I Vault ti consentono di impiegare il capitale inutilizzato anziché lasciarlo inutilizzato. Puoi prestare USDC per ottenere un rendimento o prendere in prestito USDC depositando oltre 20 asset supportati come garanzia. Questo ti offre la flessibilità di gestire la liquidità mantenendo l'esposizione. A seconda della tua propensione al rischio, i Vault possono integrare il trading attivo generando un rendimento aggiuntivo all'interno dello stesso ecosistema.
Derivare la sicurezza dello scambio
L'accesso a Derive avviene tramite un portafoglio Web3, il che significa che mantieni il controllo delle tue chiavi private. Essendo una piattaforma non custodial, la sicurezza del tuo account dipende dalla sicurezza con cui gestisci il portafoglio, la seed phrase e le approvazioni delle transazioni. Non esiste un'entità centrale che detenga i tuoi fondi per tuo conto.
Dal punto di vista del protocollo, Derive è stato sottoposto a una revisione pubblica della sicurezza degli smart contract da parte di Sigma Prime, con relazione di revisione Disponibile su GitHub. La revisione ha esaminato componenti chiave come i gestori, la logica di liquidazione, la gestione del contante e il motore di matching v2.
Oltre agli audit, l'architettura stessa include diversi meccanismi di protezione. È presente una via di fuga che consente prelievi in autocustodia, un modulo di sicurezza progettato per assorbire i crediti inesigibili in condizioni di stress e un regolamento on-chain ancorato a Ethereum per la sicurezza di base.
Se il margine scende al di sotto dei requisiti di mantenimento, la posizione viene spostata in un'asta aperta. Queste aste sono accessibili a chiunque, compresi i bot, il che favorisce una liquidazione rapida e contribuisce a proteggere la solvibilità complessiva del protocollo.
Derive ha inoltre pubblicato un white paper conforme al MiCA in cui delinea i suoi controlli sui rischi, il quadro di applicazione dei margini, i processi di liquidazione e i meccanismi di riserva, allineando le sue informative agli standard normativi dell'UE.
Inizia a fare trading su Derive!
Assistenza clienti di Derive Exchange
A differenza della maggior parte delle piattaforme DEX perpetue che si basano solo sulla documentazione, Derive offre supporto tramite chat online in tempo reale, offrendo assistenza diretta in caso di problemi con il trading o la configurazione dell'account. Questo aggiunge un pratico livello di supporto che va oltre la semplice interazione on-chain. Inoltre, la piattaforma mantiene una community Discord attiva dove è possibile interagire con altri utenti e rimanere aggiornati. Se si preferisce il self-service, il Centro Assistenza include tutorial e guide strutturati che coprono le fasi di onboarding, le funzionalità di trading e gli argomenti più comuni per la risoluzione dei problemi.
Alternative allo scambio di derivati
Derive è un DEX perpetuo solido sotto molti aspetti, soprattutto con caratteristiche più adatte ai trader professionisti. Tuttavia, se cercate una maggiore esposizione o una struttura tariffaria diversa, ecco alcune valide alternative a Derive:
1. Iperliquido: Con uno dei volumi di trading più elevati e costantemente al vertice della classifica, Hyperliquid opera come un DEX perpetuo di Livello 1. Offre derivati che vanno oltre le criptovalute, tra cui azioni tokenizzate e materie prime, offrendoti accesso a una più ampia esposizione al mercato.
2. Più leggero: I bassi costi di negoziazione sono sempre allettanti e il modello di negoziazione a zero commissioni di Lighter lo rende un'alternativa interessante se la riduzione dei costi di esecuzione è la tua priorità.
| Caratteristica | Derivare | Iperliquido | Accendino |
|---|---|---|---|
| Reti | 2024 | 2024 | 2024 |
| Commissioni spot (Maker/Taker) | 0.15% / 0.15% | 0.04% / 0.07% | 0.00% / 0.00% |
| Commissioni future (Maker/Taker) | 0.01% / 0.03% | 0.015% / 0.045% | 0.00% / 0.00% |
| Max Leverage | 20x | 50x | 50x |
| KYC richiesto | Non | Non | Non |
| Criptovalute supportate (Spot) | 12+ | 238+ | 1 (ETH/USDC) |
| Contratti futures | 12+ | 173+ | 117+ |
| Nessun limite di prelievo KYC | Illimitato | Illimitato | Illimitato |
| Volume dei futures 24 ore | $ 36.75 milioni + | $ 8.71 miliardi + | $ 2.33 miliardi + |
| Funzionalità principali | • Opzioni + perpetui • Richiesta di quotazione per grandi scambi • Picchettamento e caveau DRV |
• Catena L1 personalizzata • Zero commissioni sul gas • Caveau + HYPE staking |
• Ethereum L2 (zk-rollup) • Esecuzione dimostrabile • Trading al dettaglio a zero commissioni |
| Registrati | Registrati | Registrati | Registrati |
Conclusione
Derive è progettato per offrire un ambiente di trading in linea con le esigenze di trader professionisti e istituzioni. Pur essendo passato da un'offerta puramente focalizzata sulle opzioni a quella su perpetui e mercati spot, ha intenzionalmente limitato la propria lista di asset alle principali criptovalute. Questa decisione indica una chiara priorità: elevata liquidità, spread più ridotti e mercati strutturati rispetto a un'ampia varietà di token. Se si apprezza la qualità dell'esecuzione e l'efficienza del capitale per gli asset principali, Derive si adatta bene a questo profilo. Tuttavia, se si preferisce una più ampia esposizione alle altcoin, simile a quella di molti exchange centralizzati, è consigliabile esplorare altri... DEX perpetuo Le piattaforme possono aiutarti a trovarne una che si adatti meglio al tuo approccio al trading.
DOMANDE FREQUENTI
1. Qual è la leva finanziaria massima su Derive?
Derive consente una leva finanziaria fino a 20x sui contratti futures perpetui.
2. Posso puntare DRV su Derive?
Sì, puoi puntare su DRV per guadagnare premi in stDRV e ricevere sconti sulle commissioni di trading, con un periodo minimo di annullamento dello staking di 28 giorni.
3. Derive offre prodotti vault o yield?
Sì. Derive fornisce vault automatizzati che gestiscono strategie strutturate come covered call, configurazioni delta neutral e operazioni su base perpetua. È possibile depositare garanzie supportate in questi vault per ottenere il rendimento generato dalle strategie di trading e dall'attività del protocollo.
4. Quali garanzie sono supportate su Derive?
Derive supporta USDC, WETH, WBTC, asset selezionati in staking come stETH e sUSDe, oltre ad altre stablecoin e token approvati. La piattaforma utilizza il margining di portafoglio, consentendo di utilizzare in modo efficiente garanzie cross-asset per supportare più posizioni nell'ambito di un framework di margine unificato.
5. Come vengono eseguiti e regolati gli ordini su Derive?
Derive utilizza un modello ibrido. Gli ordini vengono abbinati off-chain tramite un motore ad alta velocità per un'esecuzione inferiore al millisecondo, mentre il regolamento avviene on-chain al momento del rollup per motivi di sicurezza. Il sistema rimane autocustode, il che significa che i fondi rimangono nel portafoglio e nel sottoconto designato anziché presso un intermediario centralizzato.
