Der Vermögensverwalter WisdomTree hat den WisdomTree Private Credit and Alternative Income Digital Fund (CRDYX) mit dem Token-Ticker CRDT eingeführt, der den Gapstow Private Credit and Alternative Income Index (GLACI) nachbilden soll.

WisdomTree bringt tokenisierte Privatkredite in die Kette

WisdomTree hat mit der Einführung seines ersten tokenisierten Fonds einen mutigen Schritt in die wachsende Welt der digitalen Finanzen unternommen. Dabei handelt es sich um ein Produkt, das Anlegern über die Blockchain Zugang zum boomenden privaten Kreditmarkt verschaffen soll. 

Der WisdomTree Private Credit and Alternative Income Digital Fund (CRDT), der am 12. September auf Ethereum und Stellar ist über die Prime- und Connect-Plattformen des Unternehmens zugänglich. Der Fonds wird den Gapstow Private Credit and Alternative Income Index nachbilden und darauf abzielen, über eine On-Chain-Struktur Zugang zu diesen Produkten zu bieten.

GLACI verfolgt einen gleichgewichteten Index von 35 Anlageinstrumenten, darunter geschlossene Fonds, Unternehmen für Unternehmensentwicklung und Immobilieninvestmentfonds.

Erweiterung des Zugangs und Überbrückung der Finanzwelt durch Tokenisierung

Mit einem Mindestbetrag von nur 25 US-Dollar ermöglicht CRDT Rücknahmen innerhalb von zwei Tagen und senkt so die Kosten, die für Kleinanleger ein Hindernis für Investitionen in private Märkte darstellten.

„Es geht im Grunde nur darum, die Anlageklasse einem ganzen Universum unterschiedlicher Investoren zugänglich zu machen“, sagte Will Peck, Leiter für digitale Vermögenswerte bei WisdomTree.

Pecks Kommentar unterstreicht die übergeordnete Absicht, nicht nur private Kredite zugänglich zu machen, sondern dies auch auf eine Weise zu tun, die sich sowohl für Blockchain- als auch für traditionelle Finanzteilnehmer selbstverständlich anfühlt. 

CRDT bietet Anlegern eine Möglichkeit zur indirekten Beteiligung, während die Tokenisierung dafür sorgt, dass Kosten und Abwicklungszeiten reduziert werden können. Durch die Umwandlung konventioneller Vermögenswerte wie privater Kredite und Fonds in Blockchain-basierte Token trägt WisdomTree dazu bei, die beiden schnelllebigen Welten des traditionellen Finanzwesens und der Kryptowährungen zu verbinden. Dieser Ansatz zielt auf diese Brücke ab, da die Wall Street um Kapital von Krypto-Investoren wirbt und gleichzeitig neue Infrastrukturen für ihre eigenen Kunden testet.

Branchendynamik und Zukunftsaussichten

Dieser Schritt erfolgt, da Vermögensverwalter ihre Bemühungen zur Tokenisierung realer Vermögenswerte (RWA) verstärken. Der RWA-Markt ist laut Daten von auf fast 30 Milliarden US-Dollar angewachsen. RWA.xyz [Die geheime Sprache der Vögel] einmal mehr beweist.

Einige Beobachter sehen den Moment als ähnlich wie die frühen Tage der US-Spot-Krypto ETFs, die heute zu den wichtigsten institutionellen Anforderungen zählen. 

Dieses verstärkte Engagement der Branche zeigt sich darin, dass BlackRock und Janus Henderson kürzlich eine tokenisierte Version einer ihrer wichtigsten Kreditstrategien vorgestellt haben und damit einen weiteren Namen in die Liste der großen Vermögensverwalter aufgenommen haben, die in diesem Bereich experimentieren.

Das Vorhaben, das einer behördlichen Genehmigung bedarf, zielt darauf ab, die Liquidität zu erhöhen, den Handel rund um die Uhr zu ermöglichen und den globalen Zugang zu erweitern. Es könnte auch als Brücke zwischen DeFi und dem traditionellen Finanzwesen dienen und die Tür zu neuen Formen von Kapitalmärkten innerhalb des Krypto-Ökosystems öffnen.

Ebenso Binance ist eine Partnerschaft mit Franklin Templeton eingegangen um mit der Erforschung tokenisierter Produkte für globale Märkte zu beginnen. In ähnlicher Weise testen Fidelity und VanEck tokenisierte Treasury-Angebote. Diese Initiativen spiegeln eine Branche wider, die bereit ist, die Möglichkeiten der Blockchain-Nutzung im großen Maßstab zu testen, auch wenn die Ergebnisse noch in den Kinderschuhen stecken.