Coinbase hat seinen Mag7 + Crypto Equity Index Futures auf den Markt gebracht, das erste in den USA notierte Produkt, das Top-Tech-Aktien mit Bitcoin und Ethereum ETFsDieser Schritt stellt einen wichtigen Schritt zur Zusammenführung des traditionellen Finanzwesens mit digitalen Vermögenswerten in einem einzigen Terminkontrakt dar.

Coinbase führt Krypto- und Aktienderivateindex ein

Coinbase Derivatives hat am Montag offiziell seine Mag7 + Crypto Equity Index Futures eingeführt und damit das erste in den USA notierte Produkt geschaffen, das Top-Technologieaktien und wichtige Kryptowährungen in einem einzigen Futures-Kontrakt vereint. Dieser Schritt gilt als wichtiger Schritt zur Verbindung zweier traditionell getrennter Märkte.

Der Index bildet 10 Komponenten ab, darunter die „Magnificent 7“-Technologieaktien Apple, Microsoft, Alphabet, Amazon, Nvidia, Meta und Tesla sowie BlackRocks Bitcoin und Ethereum Exchange Traded Funds (ETF) sowie die COIN-Aktie von Coinbase. Die Komponenten werden gleichmäßig mit jeweils 10 % Gewichtung aufgeteilt und durch vierteljährliche Neugewichtung bleiben die Zuteilungen bei sich ändernden Marktbedingungen stabil.

Zugang und Verfügbarkeit

Der Futures-Index wurde erstmals am 2. September angekündigt und bildete damit die Grundlage für die heutige Einführung. Die Einführung folgt auch auf die Übernahme von Coinbase im Wert von 2.9 Milliarden US-Dollar. Deribit im Mai, ein Deal, der den Vorstoß des Unternehmens in den globalen Terminhandel signalisierte.

Die Verträge werden institutionellen Kunden über monatliche Barausgleichsvereinbarungen zur Verfügung stehen, während Privathändler voraussichtlich in den kommenden Monaten Zugang erhalten werden, da Coinbase das Produkt über Partnerplattformen integriert.

Marktwachstum und Strategie

Die Expansion erfolgt vor dem Hintergrund des steigenden Interesses an Derivaten, da das Volumen an Krypto-Derivaten im Jahr 2024 im Vergleich zum Vorjahr um 132 % gestiegen ist und 2025 voraussichtlich Rekorde brechen wird. Coinbase selbst verzeichnete in den vergangenen Wochen einen täglichen Derivatehandel von über 5 Milliarden US-Dollar, wobei am 25. August ein Höchststand von 9.9 Milliarden US-Dollar erreicht wurde – der höchste Wert seit Juni.

Coinbase merkte an: „Historisch gesehen gab es kein in den USA notiertes Derivat, das innerhalb eines Futures-Produkts sowohl Zugang zu Aktien als auch zu Kryptowährungen bietet.“ Das Unternehmen beschreibt die neuen Kontrakte als Brücke zwischen zwei der meistgehandelten Anlageklassen.

CEO Brian Armstrong verknüpfte den Start zuvor mit der umfassenderen „Alles-Börsen“-Strategie von Coinbase, die auch die Umbenennung der Wallet in die Base-App im Juli beinhaltete, um das Unternehmen zu einer zentralen Krypto-Plattform auszubauen. Die Verträge basieren auf einem Multiplikator von 1 US-Dollar auf den Fondswert, wobei MarketVector als offizieller Indexanbieter fungiert. Coinbase ist überzeugt, dass der Start die wachsende institutionelle Nachfrage nach Produkten widerspiegelt, die traditionelles Aktienengagement mit digitalen Vermögenswerten kombinieren.